鹏华基金陈龙：三季度国防板块或迎年内最佳机会

传闻已久的南北船合并终于成为事实。7月1日晚间，“南北船”旗下8家上市公司集体披露公告称，公司于7月1日接到控股股东、实控人通知，中国船舶重工集团有限公司（以下简称“中船重工”，俗称“北船”）正与中国船舶工业集团有限公司（以下简称“中船集团”，俗称“南船”）筹划战略性重组，有关方案尚未确定，方案亦需获得相关主管部门批准。

受此消息影响，国防军工板块走势喜人。中证国防指数7月4日开盘即迎来逆市上涨，相对大盘走出了明显的超额收益。Wind数据显示，中证国防指数截止午盘上涨2.94%,6月下旬以来已累计上涨近7%。与此同时，跟踪该指数的鹏华中证国防指数基金（160630）也迎来了强势上涨。

据了解，鹏华中证国防基金密切追踪的中证国防指数，是从隶属于十大军工集团公司旗下的上市公司，以及为国家武装力量提供武器装备，或与军方有实际装备承制销售金额或签订合同的相关上市公司中筛选组合而成，目前主要覆盖27只股票作为样本股。作为指数基金，鹏华中证国防指数基金不失为是看好国防板块投资者捕捉市场反弹的利器。

鹏华中证国防指数基金基金经理陈龙认为，2019年第三季度，国防板块或迎来年内最佳的投资机会。原因包括以下几点：情绪面上，2019年是建国70周年，10月1日国庆大阅兵窗口临近，将对国防板块重大情绪催化；基本面上，2019年中期业绩报告利好将逐步兑现，上市公司中报将有望继续验证行业整体景气度的改善，尤其是上游零部件及信息化等子行业，受十三五采购周期提速影响，行业中报有望适度超预期。同时，科创板有望于7月中下旬正式推出，从而提振军工+科技的市场热点；事件性催化方面，南北船集团系列资本运作的动作及南北船合并预期，叠加船舶板块机构持仓较低，使其最先受到资金青睐，也激活了整个国防军工板块，后续大概率将轮动到军工其他子行业。

2019年，鹏华基金正式推出ASHARE指数基金品牌，包含旗下全部被动指数型基金产品，打造跨市场（沪深港）多元指数产品平台。鹏华基金量化投资团队深耕细作，快速应对市场变化，布局诸多细分行业指数基金，已成为品种丰富、专业多元的指数基金供应商，满足投资者多元化的指数投资需求。尤其在国防板块，鹏华基金2014年发行了鹏华中证国防指数基金，跟踪中证国防指数，一揽子投资A股核心国防军工企业。鹏华国防指数推出后，深受投资者青睐，规模迅速扩大。鹏华基金投研团队也通过深入研究，积累了丰富的国防股投资经验。2017年，鹏华继续在国防领域推出细分行业指数基金——鹏华空天一体指数基金（LOF），它的推出是为在鹏华中证国防指数基金投资的基础上，契合国防行业发展方向，进一步满足投资者国防细分领域的资产配置需求。